Bloglar

Bir blog üzerine yaz
Para kazanma

Мнение VSEH RU000A107G63

Джетленд. Переплюнули Все Инструменты 🧰

В 2024 году я назвал IPO Все Инструменты с оценкой в 100 млрд рублей самым хамским (за формат кэш-аут и вывод капитала из компании до IPO), но в 2025 году пальму первенства планирует перехватить IPO Джетленда 🤢

📌 В двух словах об IPO

Часто видел рекламу этой платформы, но также часто видел жалобы от пользователей, что уже должно напрягать ‼️

Данное ''добро'' оценило себя в 6 млрд рублей, глубокий четвертый эшелон для российского фондового рынка, но что предлагают участникам IPO за такую оценку?

Выручка за 2024 год ожидается около 1 млрд (с будущими темпами роста в 30%+ уже напаривают, что буднично для IPO), что дает P/S = 6. При этом EBITDA за 2023 год составила 5 млн рублей, допустим случится чудо (его не будет) и компания в 2024 году отработает с маржинальностью в 20%, что дает P/E = 30, форвадный P/E рисуется в районе 25 🤦‍♂️

Ребята из ЦБ вроде планировали заняться рынком IPO, но у них прямо перед глазами происходит очередная дичь по выходу компашки с кратно (минимум в 3 раза) завышенной оценкой...

Вывод: скам на 0 из 100, который планируют допустить на биржу, а домохозяйки и чайники потеряют деньги...

#VSEH #RU000A107G63 #мнение #пульс_оцени
ВсеИнструменты.ру | ВИ.ру
79.77 ₽ 1.28%
ДжетЛ БО-1
1 017.9 ₽ 0.0491%
5
428
Yorum bırakmak için ihtiyacın var Kayıt olmak
Yorumlar (5)
Инвестократ, усиленные инвестиции
а кто расхваливает, из популярных, можно 1-2 примера? Я на кого подписан - все ругают.
Тоже считаю что цена в 3-4 раза завышена. Но в 4 раза дешевле размещаться не интересно... вообще любое IPO как правило это желание продаться подороже. Исключение - привлечение средств на развитие в условиях высоких ставок. Но я не вижу потребности Джетленд в привлечении дополнительных средств. Так что да, продаются дорого. А кто бы хотел себя и свое детище продавать за дёшево? А вот желающих покупать дорого почти всегда можно найти.
Спасибо за честный анализ. А то смотрю - больно подозрительно ораторы пульса расхваливают это ипо...
Пользовался их площадкой) не зашло))

Benzer mesajlar

👀 Какая справедливая цена акций Мосбиржи?

Мосбиржа отчиталась за 2025 год, результаты в рамках моих ожиданий.

❌ Чистая прибыль 2025 = 59,9 млрд руб. (-25,2% г/г)

Доход биржи состоит из двух частей — комиссионных и процентных доходов.

✔️ Комиссионные доходы 2025 = 78,7 млрд руб. (+24,9% г/г), комиссии хорошо подросли.
...
Devamını oku
3
21

💼 GloraX погасил облигации серии 001P-02

Сообщаем, что GloraX полностью и своевременно погасил облигационный выпуск серии 001P-02. Сегодня мы выплатили последний купон и погасили номинальную стоимость выпуска в полном объеме.

Напомним параметры выпуска:

✅ Объем выпуска: 1 млрд рублей
✅ Срок обращения: 2 года
✅ Купонная ставка: 17,25% годовых
✅ Количество купонов: 24...
Devamını oku
🌚 1
2
29

ВТБ сообщил о двукратном росте ипотеки в России с начала 2026 года

ВТБ сообщил, что объем жилищных кредитов, выданных в России с начала 2026 года, составил около 722 млрд рублей — в два раза больше по сравнению с аналогичным периодом 2025-го.

...
Devamını oku
❤️ 1 😀 1 🎉 1 🌚 1
3
44