Финишная черта: пора подвести итоги 2025 года!

Самое время выдохнуть и оглянуться назад. Год был тяжелый, вязкий, боковой. Индекс IMOEX, вероятно, закроется в минус второй год подряд. Для многих этот год стал фатальным. Знаю примеры, где люди потеряли половину депозита, а кто-то умудрился сделать -75%. Рынок жестоко наказывал за ошибки и излишний оптимизм.

Для меня 2025-й прошел под знаком предельной осторожности. И это дало некоторые результаты.
📊 Итого: +41,3% (после комиссий).

Структура прибыли:
• Облигации: 60%
• Акции: 36%
• Денежный рынок: 4%

Я весь год старался анализировать свои сделки и вообще прогнал всю историю сделок через свои таблицы и через нейросети. Часть интересных цифр:

• Profit Factor = 1,9. (Для справки: 1,5 — стабильная система, >2 профессионал). Близко, надо улучшать.
• Риск-менеджмент. ~2500 сделок. Проторговано 164 инструмента (акции, бонды, фьючерсы, фонды, структурные ноты). В итоговый минус ушло всего 16. Это меньше 10% ошибок (не на сделку, а суммарно по активу за год).
• Комиссии. Отдал брокерам 5,8% от финреза. Т должен быть доволен моим ROE (в деньгах так вообще прилично комиссиями), но ИИ говорит, что всё что до 15% — это норма для активного трейдера.

🧠 Парадокс ИИ. Самое забавное.
Несмотря на то, что 60% от всей прибыли мне принесли облигации, нейросеть, проанализировав мой стиль, настойчиво твердит:
• "Тебе нужно торговать только акциями. Твои показатели там выше. А кэш паркуй в денежный рынок {$TMON@}, забудь про бонды".

Сколько бы я ни гонял тесты — вывод один. Машина считает, что на акциях я эффективнее, а в бондах просто прятался. Есть над чем подумать в 2026-м.
Хотя на 26248 и 13м Самолете вначале года поднято очень существенно.

🏆 Трек-рекорд пополнился очередным годом:
• 2025 год +41%
• 2024 год +203%
• 2023 год +82%
• 2022 год +5%
• 2021 год +23%
• 2020 год +31%
• 2019 год +4% (неполный год)

CAGR за это время ~53%

Лучший комплимент от нейронки в конце анализа: "У вас шикарный риск-менеджмент, вы, вероятно, всегда знаете, когда пора убегать".

В целом, это было частью стратегии на этот год. И останется ею на следующий.
Про планы на 2026-й напишу уже в следующем посте.

Всех с наступающим ещё раз! 🥳
Пусть в 2026-м ваши стопы срабатывают редко, а тейки — часто 🎄


#акции #облигации #аналитика #прояви_себя_в_пульсе #новыйгод2026 #итогигода