Şirketin analizi Банк Санкт-Петербург
1. Sürdürmek
Profesyonel
- Price (325.71 {para birimi}) daha az adil fiyat (444.65 {currics})
- Temettüler ({div_yanield}%) sektörde ortalamadan daha fazla ({div_yld_sector}%).
- Geçen yılki eylemin karlılığı (2.32%) sektördeki ortalamadan daha yüksektir (-4.82%).
- Mevcut borç seviyesi {Borts_equity}% 100'in altında ve {Borts_equity_5} ile 5 yıldan fazla azaldı.
Eksileri
- Şirketin mevcut verimliliği (Roe = {Roe}%) sektördeki ortalamadan daha düşüktür (Roe = {Roe_sector}%)
Benzer Şirketler
2. Promosyon fiyatı ve verimliliği
2.1. Promosyon Fiyatı
2.3. Piyasa verimliliği
| Банк Санкт-Петербург | Банки | İndeks | |
|---|---|---|---|
| 7 günler | -2.7% | 1.9% | 1.3% |
| 90 günler | -11.2% | 4.4% | -6.6% |
| 1 yıl | 2.3% | -4.8% | 9.1% |
BSPB vs Sektör: {Title} пошел сектор "Банки" на 7.14% па последний год.
BSPB vs Pazar: {Title}, geçen yıl için% {Share_Diff}% 'a piyasanın arkasında önemli ölçüde gecikti.
İstikrarlı fiyat: BSPB не yorum яется значительно бем рынка ная чем ыынка ная чем рынка ная чем ыынка üc "{Market}" за п,,, пз пз пз пз,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, п,,,, п, окнения пределах +/- 5% В неделю.
Uzun vadeli aralık: {kod} Geçtiğimiz yıla göre {volatilite}% haftalık oynaklığı ile.
3. Raporda devam edin
4. Bir şirketin yapay zeka analizi
4.1. Hisse senedi beklentilerinin yapay zeka analizi
🔹 Общая информация о банке
- Название: ПАО "Банк Санкт-Петербург"
- Тикер: BSPB (на MOEX)
- Сектор: Финансы / Банки
- Рыночная капитализация (на 2024–2025 гг.): ~100–150 млрд руб. (средний по российскому банковскому сектору)
- Основные направления: корпоративное кредитование, розничные услуги, инвестиции, работа с малым и средним бизнесом.
🔹 Сильные стороны (плюсы для инвесторов)
1. Устойчивость в условиях кризиса
- Банк Санкт-Петербург — один из немногих частных банков, сумевших сохранить стабильность в условиях санкций и оттока западных игроков.
- Относительно низкая зависимость от иностранных рынков.
2. Рост прибыли в 2022–2024 гг.
- В условиях высоких ключевых ставок ЦБ РФ банк активно зарабатывал на кредитовании.
- По итогам 2023 года чистая прибыль выросла (по сравнению с 2022), что положительно воспринято рынком.
3. Дивидендная политика
- Банк традиционно выплачивает дивиденды.
- В 2023 году дивидендная доходность составила около 10–12% (в зависимости от цены акции на момент выплаты), что привлекательно на фоне инфляции.
4. Поддержка региональной экономики
- Сильные позиции в Северо-Западном регионе РФ (особенно в Санкт-Петербурге).
- Активное участие в инфраструктурных и городских проектах.
5. Цена акции: недооценённость?
- P/E (коэффициент цена/прибыль) — около 3–5 (2024), что значительно ниже среднего по рынку.
- Это может указывать на недооценённость, но также — на высокие риски.
🔹 Риски и слабые стороны
1. Зависимость от российской экономики
- Банк уязвим к рецессии, инфляции, девальвации рубля.
- Снижение платёжеспособности заёмщиков может привести к росту просрочки.
2. Ограниченный доступ к международным рынкам
- Санкции ограничивают международные операции, доступ к западному капиталу и технологиям.
3. Конкуренция с госбанками
- Сбербанк, ВТБ и другие получают государственную поддержку, что создаёт неравные условия.
4. Качество активов
- В отчётах ЦБ и аналитиков периодически возникают вопросы к качеству кредитного портфеля.
- Рост корпоративного кредитования может увеличить риски при ухудшении деловой активности.
5. Ликвидность акций
- Средняя ликвидность на бирже. Не подходит для крупных институциональных входов без проскальзывания.
🔹 Финансовые показатели (по данным за 2023 – начало 2024)
| Показатель | Значение | |
|---|---|---|
| Чистая прибыль (2023) | ~25–30 млрд руб. | |
| ROE (рентабельность собственного капитала) | ~20–25% | |
| P/E (2024) | ~3–5 | |
| Дивидендная доходность (прогноз) | 8–12% | |
| Капитализация | ~120–140 млрд руб. |
🔹 Прогноз и инвестиционная рекомендация
✅ Для кого может быть интересен BSPB?
- Инвесторы, ищущие высокую дивидендную доходность.
- Те, кто верит в устойчивость частных российских банков в текущих условиях.
- Сторонники стратегии "глубокого value" (покупка активов с низким P/E).
⚠️ Когда стоит быть осторожным?
- При ухудшении макроэкономической ситуации (рецессия, рост инфляции).
- Если ЦБ начнёт снижать ключевую ставку — это ударит по маржинальности банков.
- При ужесточении регуляторного давления.
🔚 Вывод
Банк Санкт-Петербург — это высокодоходный, но рисковый актив с признаками недооценённости. Он может быть частью портфеля агрессивных инвесторов, готовых к волатильности, ради получения дивидендов и потенциального роста капитала при улучшении экономической ситуации.
- Построить прогноз дивидендов на 2025 год.
- Сравнить BSPB с другими российскими банками (Сбер, ВТБ, Транскапиталбанк и др.).
- Показать динамику акций за последние 5 лет.
Напишите, что вас интересует.
4.2. Hisse senetlerinde yapay zeka risk analizi
🔹 1. Системные риски российской экономики
- Геополитическая напряжённость (особенно после 2022 года) привела к санкциям, ограничениям на доступ к международным рынкам капитала, девальвации рубля и волатильности.
- Макроэкономическая нестабильность: высокая инфляция, изменения ключевой ставки ЦБ РФ, колебания курса рубля — всё это влияет на доходность банков и их клиентов.
🔹 2. Секторальные риски банковского сектора
- Высокая конкуренция среди российских банков, особенно с участием государственных игроков (Сбербанк, ВТБ), которые имеют доступ к дешёвым ресурсам.
- Регуляторное давление со стороны ЦБ РФ: повышение требований к резервированию, ликвидности, капиталу.
- Кредитные риски: рост просроченной задолженности при ухудшении экономической ситуации.
🔹 3. Особенности Банка Санкт-Петербурга
✅ Сильные стороны:
- Хорошая рентабельность (ROE в последние годы была одной из самых высоких среди российских банков).
- Сильная позиция в корпоративном и инвестиционном банковском секторе.
- Низкая доля проблемных кредитов по сравнению со средним по рынку.
- Умеренная долговая нагрузка.
⚠️ Риски:
- Ограниченный рост розничного бизнеса — банк в основном ориентирован на корпоративных клиентов и SME, что делает его уязвимым к циклическим колебаниям в экономике.
- Зависимость от макроэкономической ситуации в Северо-Западном регионе.
- Ограниченный доступ к международным рынкам — из-за санкций банк не может привлекать иностранные кредиты или выпускать евробонды.
- Акционерная структура: значительная доля акций принадлежит менеджменту и сотрудникам, что может влиять на корпоративное управление.
🔹 4. Рыночные и ликвидные риски
- Низкая ликвидность акций BSPB по сравнению с Сбербанком или Газпромбанком — возможны значительные колебания цены при умеренных объёмах торгов.
- Ограниченный доступ иностранных инвесторов — из-за санкций и ограничений на вывод капитала.
- Волатильность на российском рынке — акции банков могут резко падать при любых негативных новостях.
🔹 5. Риски дивидендной политики
- Банк исторически был дивидендным фаворитом, выплачивая высокие дивиденды (до 10–15% годовых).
- Однако дивидендная политика зависит от решений ЦБ РФ, который в кризисные годы ограничивал выплаты банкам.
- В 2022–2023 годах дивиденды были снижены или отменены из-за регуляторных ограничений.
🔹 6. Санкционные риски
- Банк не включён в основные санкционные списки (в отличие, например, от ВТБ или Сбербанка), но остаётся уязвимым:
- Косвенные санкции (например, на акционеров, партнёров).
- Ограничения на трансграничные расчёты.
- Риск вторичных санкций.
🔎 Вывод: стоит ли инвестировать?
| Параметр | Оценка | |
|---|---|---|
| Потенциал роста | Умеренный (в условиях стабильности) | |
| Дивидендная привлекательность | Высокая (если разрешит ЦБ) | |
| Риски | Высокие (макро, сектор, геополитика) | |
| Ликвидность | Ниже среднего | |
| Стабильность бизнеса | Хорошая, но зависит от экономики |
✅ Рекомендации:
- Консервативным инвесторам — избегать из-за высокой системной рискованности.
- Агрессивным инвесторам — можно рассмотреть как часть портфеля с высоким доходом, но с пониманием, что возможны резкие просадки.
- Долгосрочная перспектива — зависит от стабилизации российской экономики и снятия санкций.
5. Temel analiz
5.1. Promosyon fiyatı ve fiyat tahmini
Adil fiyatın altında: Mevcut fiyat (325.71 {currence}) adilden daha düşüktür (444.65 ₽).
Fiyat Önemli ölçüde Aşağıda adil: Mevcut fiyat (325.71 ₽) adilden daha düşüktür.
5.2. P/E
P/E vs Sektör: P/E şirket göstergesi (3.25) bir bütün olarak sektörünkinden daha düşüktür (8.27).
P/E vs Pazar: P/E şirket göstergesi (3.25) bir bütün olarak pazarınkinden daha düşüktür (12.93).
5.2.1 P/E Benzer Şirketler
5.3. P/BV
P/BV vs Sektör: P/BV Şirketi (0.68) bir bütün olarak sektörünkinden daha düşüktür (1.22).
P/BV vs Pazar: P/BV göstergesi (0.68) şirketi bir bütün olarak pazarınkinden daha yüksektir (0.3669).
5.3.1 P/BV Benzer Şirketler
5.5. P/S
P/S vs Sektör: P/S şirket göstergesi (1.67) bir bütün olarak sektörünkinden daha yüksektir (1.45).
P/S vs Pazar: P/S şirket göstergesi (1.67) bir bütün olarak pazarınkinden daha yüksektir (1.03).
5.5.1 P/S Benzer Şirketler
5.5. EV/Ebitda
EV/Ebitda vs Sektör: Şirketin EV/FAVÖK göstergesi ({eV_ebitda}) bir bütün olarak sektörünkinden daha yüksektir ({eV_ebitda_sector}).
EV/Ebitda vs Pazar: Şirketin EV/FAVÖK göstergesi ({EV_EBITDA}) bir bütün olarak piyasanınkinden daha düşüktür ({eV_ebitda_market}).
6. Karlılık
6.1. Henüz ve gelir
6.2. Eylem için gelir - EPS
6.3. Geçmiş Kârlılık Net Income
Karlılık eğilimi: Yükselen ve son 5 yılda 65.16%büyüdü.
Kârlılığı yavaşlat: Geçen yılın karlılığı (-9.21%) 5 yıl ortalama karlılıktan daha düşüktür (65.16%).
Karlılık vs Sektör: Geçen yılın karlılığı (-9.21%) sektördeki karlılığın altında (5.17%).
6.4. ROE
ROE vs Sektör: Şirketin ROE'si ({Roe}%) bir bütün olarak sektörünkinden daha düşüktür ({Roe_sector}%).
ROE vs Pazar: Şirketin ROE'si ({Roe}%) bir bütün olarak piyasanınkinden daha düşüktür ({Roe_market}%).
6.6. ROA
ROA vs Sektör: Şirketin ROA'sı ({Roa}%) bir bütün olarak sektörünkinden daha yüksektir (2.39%).
ROA vs Pazar: Şirketin ROA'sı ({Roa}%) bir bütün olarak piyasanınkinden daha düşüktür (5.83%).
6.6. ROIC
ROIC vs Sektör: ROIC şirketi (0%) bir bütün olarak sektörünkinden daha düşüktür (0%).
ROIC vs Pazar: ROIC şirketi (0%) bir bütün olarak pazarınkinden daha düşüktür (16.24%).
8. Temettü
8.1. Temettü karlılığı vs pazarı
Yüksek bölüm verimi: {Div_yild}% şirketin temettü getirisi, '{div_yanield_sector}% sektördeki ortalamadan daha yüksektir.
8.2. Ödemelerde istikrar ve artış
Temettülerin istikrarı: {Div_yild}% şirketin temettü getirisi son 7 yılda sürekli olarak ödenir, dsi = 0.79.
Temettülerin zayıf büyümesi: Şirketin temettü geliri {div_yild}% zayıftır veya son 5 yılda büyümez. Yalnızca {divden_value_share} için büyüme.
8.3. Ödemelerin yüzdesi
Kaplama temettüleri: Gelirden (46%) mevcut ödemeler rahat bir seviyededir.
9. İçeriden İşlemler
9.1. İçeriden ticaret
İçeriden alımlar Son 3 ay içinde içeriden gelen satışları {yüzde_above}% 'a aşın.
9.2. Son işlemler
| İşlem tarihi | İçeriden | Tip | Fiyat | Hacim | Miktar |
|---|---|---|---|---|---|
| 03.12.2025 | Банк Санкт-Петербург Эмитент (в рамках байбека) |
Satın almak | 324.62 | 1 234 | 38 000 |
| 02.12.2025 | Банк Санкт-Петербург Эмитент (в рамках байбека) |
Satın almak | 332.85 | 1 165 | 35 000 |
| 01.12.2025 | Банк Санкт-Петербург Эмитент (в рамках байбека) |
Satın almak | 332.85 | 1 165 | 35 000 |
| 28.11.2025 | Банк Санкт-Петербург Эмитент (в рамках байбека) |
Satın almak | 334.64 | 1 171 | 35 000 |
| 27.11.2025 | Банк Санкт-Петербург Эмитент (в рамках байбека) |
Satın almak | 333.3 | 1 167 | 35 000 |
9.3. Temel Sahipler
Aboneliği ödeyin
Şirketlerin ve portföylerin analizi için daha fazla işlevsellik ve veriler abonelikle mevcuttur
Kaynaklara dayalı: porti.ru
