Vale S.A. (VALE) 📈: справедливая цена акции по DCF, DDM и прогнозы аналитиков по акции Vale S.A.

Güncel fiyat

8.5 $

Ortalama fiyat

12.01 $ +41.25%

Ortalama analist fiyatı

15.5 $ +82.35%

Fiyat EPS bazında

14.68 $ +72.73%

DDM modeline göre fiyat

11.09 $ +30.51%

DCF modeline göre fiyat (ebitda)

5.27 $ -37.97%

6.67/10

Ortalama analist fiyatı

Uygun fiyat = 15.5 $
Güncel fiyat = 8.5 $ (fark = +82.35%)

Fikir	Fiyat tahmini	Değişiklikler	Bitiş tarihi	Analist
Vale: где моя добыча?	15.5 $	+7 $ (82.35%)	07.10.2025	Фридом Финанс

Fiyat EPS bazında

Price = EPS * (1 + CAGR EPS) / (Key Rate * Excess Key Rate)
Key Rate = Anahtar oranı
Uygun fiyat = 14.68 $
Güncel fiyat = 8.5 $ (fark = +72.73%)

Veri

Dividend Discount Model

Price = (DPS * (1 + g)) / (Cost Of Equity - g)
Price - Uygun fiyat
DPS — Mevcut temettü
g — beklenen büyüme oranı
Cost Of Equity — indirim oranı
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — risksiz getiri oranı
β (beta) — Bir hisse senedinin (varlığın) piyasaya göre riskinin ölçüsünü belirler ve hisse senedinin karlılığındaki değişikliklerin piyasa karlılığındaki değişikliklere olan duyarlılığını gösterir.
Risk Premium — risk primi - hisselere yatırım yapma riski primi
Country Premium - ülke riski
Uygun fiyat = 11.09 $
Güncel fiyat = 8.5 $ (fark = +30.51%)

Veri

Discounted Cash Flow (dayalı EBITDA)

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Uygun fiyat
Terminal Value — tahmin sonrası dönemdeki maliyet
Company Value — tahmin dönemi boyunca maliyet
Count shares - Hisse sayısı
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Future Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
WACC - ağırlıklı ortalama sermaye maliyeti (ülke riskleri, enflasyon, vergiler vb. dikkate alınarak)
Uygun fiyat = 5.27 $
Güncel fiyat = 8.5 $ (fark = -37.97%)

Veri

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Uygun fiyat
Terminal Value — tahmin sonrası dönemdeki maliyet
Company Value — tahmin dönemi boyunca maliyet
Count shares - Hisse sayısı
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = 2.61
Ebitda Yield = -0.1526
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Borç servisi maliyetleri
Debt - Görev
Weight Debt - Borca göre aktifleştirme ağırlığı
Weight Cost Debt - Aktifleştirmeye göre borç ağırlığı
Tax - Vergi
Interest Expense = 1.34
Debt = 15.54
Market Cap = 53.08
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 53.08 / (53.08 + 15.54) = 0.7736
Weight Cost Debt = 100% - 0.7736 = 0.2264
Tax = 0.21
Cost Of Equity — indirim oranı
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — risksiz getiri oranı
β (beta) — Bir hisse senedinin (varlığın) piyasaya göre riskinin ölçüsünü belirler ve hisse senedinin karlılığındaki değişikliklerin piyasa karlılığındaki değişikliklere olan duyarlılığını gösterir.
Risk Premium — risk primi - hisselere yatırım yapma riski primi
Country Premium - ülke riski
k(f) = 2.89
β = -0.9978
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.89 + -0.9978 * 5.94 + 0 = -0.0304
WACC = (1.34 / 15.54) * (100% - 0.7736) * (1 - 0.21) + -0.0304 + 0.7736 = 6.73
Terminal Value = Discount (2.61 * (1 + -0.1526) / (6.73 - -0.1526)) = 7.27
Company Value = ∑ (2.61 / (1 + 6.73) ^ 5) = 15.77
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (7.27 + 15.77) / 4369960000 = 5.27

Discounted Cash Flow (dayalı FCF)

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Uygun fiyat
Terminal Value — tahmin sonrası dönemdeki maliyet
Company Value — tahmin dönemi boyunca maliyet
Count shares - Hisse sayısı
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield) ^ 5
Company Value = ∑ (FCF / (1 + WACC) ^ 5)
WACC - ağırlıklı ortalama sermaye maliyeti (ülke riskleri, enflasyon, vergiler vb. dikkate alınarak)
Uygun fiyat = 2.21 $
Güncel fiyat = 8.5 $ (fark = -74.03%)

Veri

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Uygun fiyat
Terminal Value — tahmin sonrası dönemdeki maliyet
Company Value — tahmin dönemi boyunca maliyet
Count shares - Hisse sayısı
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = 1.09
FCF Yield = -0.164
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Borç servisi maliyetleri
Debt - Görev
Weight Debt - Borca göre aktifleştirme ağırlığı
Weight Cost Debt - Aktifleştirmeye göre borç ağırlığı
Tax - Vergi
Interest Expense = 1.34
Debt = 15.54
Market Cap = 53.08
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 53.08 / (53.08 + 15.54) = 0.7736
Weight Cost Debt = 100% - 0.7736 = 0.2264
Tax = 0.21
Cost Of Equity — indirim oranı
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — risksiz getiri oranı
β (beta) — Bir hisse senedinin (varlığın) piyasaya göre riskinin ölçüsünü belirler ve hisse senedinin karlılığındaki değişikliklerin piyasa karlılığındaki değişikliklere olan duyarlılığını gösterir.
Risk Premium — risk primi - hisselere yatırım yapma riski primi
Country Premium - ülke riski
k(f) = 2.89
β = -0.9978
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.89 + -0.9978 * 5.94 + 0 = -0.0304
WACC = (1.34 / 15.54) * (100% - 0.7736) * (1 - 0.21) + -0.0304 + 0.7736 = 6.73
Terminal Value = Discount (1.09 * (1 + -0.164) / (6.73 - -0.164)) = 2.84
Company Value = ∑ (1.09 / (1 + 6.73) ^ 5) = 6.8
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (2.84 + 6.8) / 4369960000 = 2.21

Investing Port

NYSE: VALE - Vale S.A.

Ortalama analist fiyatı

Fiyat EPS bazında

Dividend Discount Model

Discounted Cash Flow (dayalı EBITDA)

Discounted Cash Flow (dayalı FCF)

Aboneliğiniz için ödeme yapın