😨 ❗️ Евротранс — музыка затихает
Наш тезис по Евротрансу прост. Компания привлекает деньги любыми способами, а затем выводит их через дивиденды в карман бенефициарам. За счет чего копит огромный долг, при этом за счет бумажных статей демонстрирует рост прибыли в отчете каждый год. На днях прозвенел еще один звоночек (пока не набат, но уже близко).
📉 Что произошло
22 января разместила 9-й выпуск бондов на 2,5 млрд руб. Размещение проходило в 2 этапа, т.к. в 1-й день размещения собрали всего 500 млн руб.
...
Bloglar
24 ocak 11:03
Yazar:
Invest_Palych
Invest_Palych
#5_событий_недели
Отмечу следующие события уходящей недели:
— Продажа Элемента 💻. Сбербанк купил 40% долю АФК - Системы в компании Элемент. Из данной сделки можно сделать три вывода:
1) Из-за долга корпоративного центра АФК в 387 млрд рублей компания вынуждена распродавать активы. Думаю, что будут еще продажи в ближайшем будущем!
2) На Сбер в стиле ВТБ повесили непрофильный слабый актив. Вопрос не в сумме сделки, а в будущих вливаниях!
3) Участников IPO в очередной раз побрили, так как планируется реорганизация ПАО Элемента с выделением активов на дочернюю структуру Сбера. Сразу видно, что цена в 2 раза ниже отметок IPO является более-менее справедливой + это я еще стоимость денег за 1.5 года не учитываю...
— Шизо Эсэфай 🏦. Скорее всего в палате №6 на этой неделе дали интернет и пациентам предложили поторговать акциями Эсэфая!
Логика и здравый смысл полностью покинули это место, так как кто-то что-то нафантазировал с продажей ВСК, а компания вынуждена была это опровергать, кто-то поверил в выкуп по 1280 для всех (хотя уже все давно объяснили), кто-то поверил в еще один дивиденд на уровне предыдущего....
Отдельное ''СПАСИБО'' одному брокеру, который в очередной раз организовал один из самых больших шортсквизов на ровном месте (побрили и шортистов и часть лонгустов)!
— Операционные результаты ✍️. На этой неделе вышли операционные результаты за 2025 год от ряда компаний: Henderson, Займер, Новатэк, Вуш и Cелигдар.
По предварительным цифрам понятно, что финансовые результаты везде будут слабыми, кроме Селигдара (тут 4 квартал неплохой), но даже в такую конъюнктуры миноритариям светит 0 рублей дивидендов и рост чистого долга за 2025 год!
Ни одна из 5 компаний из списка неинтересна мне для добавления в портфель!
— Инфляция и рубль 💸. Как-то не получается у финансовых регуляротов достичь поставленных целей по инфляции в 4% (какая неожиданность - нет) и среднему курсу доллару для бюджета в 92 рублей!
В целом с такой макроэкономикой и ''гениальными'' управленцами (один даже экстренно вышел в эфир пояснять за инфляцию) будет тяжелый 2026 год для всех...
— Дивиденды Русгидро 🔌. Русгидро ожидаемо не будет выплачивать дивиденды за 2025 год из огромного Capex и NET DEBT!
Актив неинтересен, интрига тут только одна: будет ли допэмиссия?
#SFIN 
#ELMT 
#HYDR 
#AFKS #USD000UTSTOM 
#NVTK
Отмечу следующие события уходящей недели:
— Продажа Элемента 💻. Сбербанк купил 40% долю АФК - Системы в компании Элемент. Из данной сделки можно сделать три вывода:
1) Из-за долга корпоративного центра АФК в 387 млрд рублей компания вынуждена распродавать активы. Думаю, что будут еще продажи в ближайшем будущем!
2) На Сбер в стиле ВТБ повесили непрофильный слабый актив. Вопрос не в сумме сделки, а в будущих вливаниях!
3) Участников IPO в очередной раз побрили, так как планируется реорганизация ПАО Элемента с выделением активов на дочернюю структуру Сбера. Сразу видно, что цена в 2 раза ниже отметок IPO является более-менее справедливой + это я еще стоимость денег за 1.5 года не учитываю...
— Шизо Эсэфай 🏦. Скорее всего в палате №6 на этой неделе дали интернет и пациентам предложили поторговать акциями Эсэфая!
Логика и здравый смысл полностью покинули это место, так как кто-то что-то нафантазировал с продажей ВСК, а компания вынуждена была это опровергать, кто-то поверил в выкуп по 1280 для всех (хотя уже все давно объяснили), кто-то поверил в еще один дивиденд на уровне предыдущего....
Отдельное ''СПАСИБО'' одному брокеру, который в очередной раз организовал один из самых больших шортсквизов на ровном месте (побрили и шортистов и часть лонгустов)!
— Операционные результаты ✍️. На этой неделе вышли операционные результаты за 2025 год от ряда компаний: Henderson, Займер, Новатэк, Вуш и Cелигдар.
По предварительным цифрам понятно, что финансовые результаты везде будут слабыми, кроме Селигдара (тут 4 квартал неплохой), но даже в такую конъюнктуры миноритариям светит 0 рублей дивидендов и рост чистого долга за 2025 год!
Ни одна из 5 компаний из списка неинтересна мне для добавления в портфель!
— Инфляция и рубль 💸. Как-то не получается у финансовых регуляротов достичь поставленных целей по инфляции в 4% (какая неожиданность - нет) и среднему курсу доллару для бюджета в 92 рублей!
В целом с такой макроэкономикой и ''гениальными'' управленцами (один даже экстренно вышел в эфир пояснять за инфляцию) будет тяжелый 2026 год для всех...
— Дивиденды Русгидро 🔌. Русгидро ожидаемо не будет выплачивать дивиденды за 2025 год из огромного Capex и NET DEBT!
Актив неинтересен, интрига тут только одна: будет ли допэмиссия?
#SFIN #ELMT #HYDR #AFKS #USD000UTSTOM #NVTK
101
Yorum bırakmak için ihtiyacın var Kayıt olmak
Yorumlar (12)
{$SFIN} выкуп не знакомо понятие? Benzer mesajlar
1 şubat 11:07
Yazar:
Kot.Finance
Kot.Finance
Причем тут ТрансАэро? Ответ: Отчетность такая же рисованная
🔎 О компании...
35
Dün v 08:34
Yazar:
TAUREN_invest
TAUREN_invest
📉 Потенциал падения в активах
За последние пару лет сильный вынос произошел именно в инвестиционных и «защитных» инструментах, а не товарах, на которые есть стабильный спрос со стороны конечных потребителей и промышленности. Акции, золото и крипта показали буквально кратный рост за 3 года.
...
За последние пару лет сильный вынос произошел именно в инвестиционных и «защитных» инструментах, а не товарах, на которые есть стабильный спрос со стороны конечных потребителей и промышленности. Акции, золото и крипта показали буквально кратный рост за 3 года.
...
Info_cigan
25 ocak 08:52