MOEX: VSMO - ВСМПО-АВИСМА

Altı ay boyunca karlılık: -0.8225%
Temettü getirisi: +1.61%
Sektör: Металлургия Цвет.

Hisse Senedi Fiyat Tahminleri ВСМПО-АВИСМА

Fikir Fiyat tahmini Değişiklikler Bitiş tarihi Analist
ВСМПО АВИСМА: титанический труд 38482.9 ₽ +9542.9 ₽ (32.97%) 17.10.2025 АКБФ

Şirket Analizinin Özeti ВСМПО-АВИСМА

Büyük harf kullanımı = 386.93129528, Seviye = 8/10
Hasılat = 54.4, Seviye = 7/10
EBITDA margin, % = 39.34, Seviye = 9/10
Net margin, % = 22.79, Seviye = 6/10
ROA, % = 2.46, Seviye = 1/10
ROE, % = 4.44, Seviye = 1/10
P/E = 31.2, Seviye = 3/10
P/S = 7.11, Seviye = 1/10
P/BV = 1.39, Seviye = 7/10
Debt/EBITDA = 6.96, Seviye = 0/10
Sürdürmek:
EBITDA margin yüksek, çarpanlara bakılırsa tahmin edilir adil ve satın almak ilginç.
Hisse başına kazanç (60.53%) ve FAVÖK getirisi (16.3%) açık ortalama seviyeve dikkatli bir analizden sonra ilginizi çekebilir.
Yeterlik (ROE=4.44%) açık düşük seviyeşirket yeterince verimli değil.

4.78/10

Tüm şirket özellikleri ⇨

Aboneliğiniz için ödeme yapın

Abonelik yoluyla şirket ve portföy analizi için daha fazla işlevsellik ve veri elde edilebilir

Abone

Temettü ödeme istikrar endeksi

DSI - (Dividend Stability Index, DSI7), Temettü ödeme istikrar endeksi
DSI = (Yc + Gc) / 14
Yc – Son yedi yıl içerisinde temettü ödenen ardışık yıl sayısı;
Gc - Son yedi yıl içinde temettü tutarının bir önceki yıla göre düşük olmadığı ardışık yıl sayısı.
Yc = 5
Gc = 5
DSI = 0.71

7.1/10

İstikrar endeksi hisse fiyatı artışı

SSI - (Stock Stability Index, SSI7) İstikrar endeksi hisse fiyatı artışı
SSI = Yc / 7
Yc – Son yedi yıl içinde hisse senedi fiyatının bir önceki yıla göre daha yüksek olduğu ardışık yıl sayısı.
Yc = 4
SSI = 0.57

5.7/10

Warren Buffett Değerlemesi

{Şirket} şirketinin Buffett {şirket}'e göre analizi ve değerlendirilmesi


1. İstikrarlı kar, Anlam = 99.69% > 0
5 yıllık büyüme / son 12 aylık büyüme > 0 ise
2. İyi borç kapsamı, Anlam = 4.2 < 3
Şirket 3 yıl içinde borcunu ne zaman ödeyebilecek?
3. Yüksek sermaye getirisi, Anlam = 7.82% > 15
Son 5 yılda ortalama ROE >%15 ise
4. Yatırım sermayesinden yüksek getiri, Anlam = 179.07% > 12
Son 5 yılda ortalama ROIC > %12 ise
5. Pozitif serbest nakit akışı, Anlam = -1.29 > 0
Son 12 ayda pozitif FCF
6. Hisse geri alımı var mı?, Anlam = Evet
Bugünkü hisse sayısı < 5 yıl önceki hisse sayısı ise

5/10

Benjamin Graham'ın puanı

{$company} şirketinin analizi ve değerlemesi, Benjamin Graham


1. Yeterli şirket büyüklüğü, Seviye = 7/10 (54.4, LTM)
2. İstikrarlı mali durum (dönen varlıklar/kısa vadeli yükümlülükler), Seviye = 2/10 (4.20 LTM)
Dönen varlıklar, mevcut yükümlülüklerin en az iki katı olmalıdır
3. İstikrarlı kar, Seviye = 9/10
Şirketin son 10 yılda zarara uğramamış olması
4. Temettü geçmişi, Seviye = 7.1/10
Şirketin en az 20 yıl temettü ödemesi gerekiyor
5. Kazanç artışı (hisse başına kazanç), Anlam = 60.53%
Şirketin hisse başına kazancının son 10 yılda en az 1/3 oranında artmış olması gerekir.
5.5. Hisse fiyatı artışı, Anlam = 46.08%
Şirketin kâr büyümesinin bir göstergesi olarak hisse fiyatının son 10 yılda en az 1/3 oranında artması gerekiyor
5.6. Temettü büyümesi, Anlam = 70.88%
Şirketin kâr büyümesinin bir göstergesi olan temettü ödemelerinin son 10 yılda en az 1/3 oranında artması gerekiyor
6. Optimum fiyat/kazanç oranı, Seviye = 3/10 (31.2 LTM)
Mevcut hisse fiyatı son üç yılın ortalama kazancını 15 kattan fazla aşmamalıdır.
7. Fiyat/defter değeri oranının optimal değeri, Seviye = 7/10 (1.39 LTM)
Mevcut hisse fiyatı defter değerinin 1,5 katından fazla geçmemelidir

7.15/10

Peter Lynch'in puanı

{$company} şirketinin Lynch'e göre analizi ve değerlendirilmesi


1. Dönen varlıklar geçen yılınkini aştı = 279.1 > 0
Son 2 yıla ait varlıkların karşılaştırılması.
2. Borç azaltma = 148.9 < 0
Son yıllarda borcun azalması iyiye işaret
3. Fazla nakit borcu = 59 > 148.9
Nakit borç yükünü aşarsa bu iyiye işarettir, bu da şirketin iflasla karşı karşıya olmadığı anlamına gelir.
4. Hisse geri alımı var mı? = Evet
Bugünkü hisse sayısı < 5 yıl önceki hisse sayısı ise
5. Hisse başına kazanç arttı = 1075.5 > 0
Hisse başına kazanç bir önceki yıla göre arttı.
6. F/K ve EPS'nin fiyata göre değerlemesi = 14411.68 < 28940
F/K ve hisse başına kazanç hisse fiyatından düşükse hissenin değeri düşük demektir (bkz. "Peter Lynch Yöntemi", sayfa 182)

6.67/10

Temettü stratejisi

1. Mevcut temettü = 564 ₽.
1.5. Temettü getirisi = 1.61% , Seviye = 1.61/10
2. Temettü büyümesinin yıl sayısı = 2 , Seviye = 2.86/10
2.1. Temettü yüzdesinin arttığı son yıl sayısı = 0
2.2. company.analysis.number_of_years_of_dividend_payment = 2
3. DSI = 0.71 , Seviye = 7.14/10
4. Ortalama temettü büyümesi = 14.82% , Seviye = 10/10
5. 5 yıllık ortalama yüzde = 0.54% , Seviye = 0.54/10
6. Ödemeler için ortalama yüzde = 53.71% , Seviye = 8.95/10
7. Sektöre göre farklılık = 0.4029, Sektör ortalaması = 1.21% , Seviye = 6.04/10

5.31/10

Temettü politikası ВСМПО-АВИСМА

Согласно дивидендной политике ВСМПО-АВИСМА, Совет директоров Общества при определении дивидендов стремится, чтобы сумма средств составляла не менее 10% чистой прибыли по РСБУ.

Beta katsayısı

β > 1 – bu tür menkul kıymetlerin kârlılığı (aynı zamanda oynaklığı) piyasa değişikliklerine karşı çok hassastır.
β = 1 – böyle bir menkul kıymetin karlılığı piyasanın karlılığıyla (hisse senedi endeksi) eşit olarak değişecektir;
0 < β < 1 – böyle bir beta ile varlıklar piyasa riskine daha az maruz kalır ve bunun sonucunda daha az değişken olur.
β = 0 – menkul kıymet ile piyasa (endeks) arasında bir bütün olarak bağlantı yoktur;
β < 0 – negatif betaya sahip menkul kıymetlerin getirisi piyasa ile zıt yönlerde gider.

β = 1 - için 90 günler
β = 2.24 - için 1 yıl
β = -0.35 - için 3 yıl

Altman endeksi

1968'de Profesör Edward Altman, işletmelerin iflas olasılığını tahmin etmek için artık klasikleşmiş olan beş faktörlü modeli önerdi.
Z = 1,2*X1 + 1,4*X2 + 3,3*X3 + 0,6*X4 + X5
X1 = İşletme Sermayesi/Varlıklar, X2 = Dağıtılmamış Kârlar/Varlıklar, X3 = Faaliyet Gelirleri/Varlıklar, X4 = Hisselerin/Yükümlülüklerin Piyasa Değeri, X5 = Gelir/Varlıklar
Z > 2,9 ise – finansal istikrar bölgesi (“yeşil” bölge).
1,8 < Z <= 2,9 ise – belirsizlik bölgesi (“gri” bölge).
Z <= 1,8 ise – finansal risk bölgesi (“kırmızı” bölge).
Altman endeksi, Z = 1.2 * 0.77 + 1.4 * 0.02 + 3.3 * 0.09 + 0.6 * 3.1 + 0.11 = 3.2321

PEG oranı

PEG = 1 - şirketin hisseleri adil bir değerlemeye sahiptir.
PEG < 1 – hisseler düşük değerlidir.
PEG > 1 - paylaşımlar “aşırı ısınmış” olabilir.
PEG < 0 - şirket daha da kötüye gidiyor.
PEG = P/E / (Growth + Div %)

PEG = 13.4 / (-9.54 + 1.61) = -1.69

Graham endeksi

NCAV = -2265 hisse başına (ncav/market cap = -7%)
Net Current Asset Value, NCAV = Total Current Assets – Total Liabilities
   Fiyat = 28940
   az değer verilmiş = -1277.7%
   %50-70 oranında satın alın (fiyat aralığı: -1132.5 - -1585.5), %100'den fazla yüksek fiyat
Veri

NNWC = -3737.74 hisse başına (nnwc/market cap = -12%)
Net-net Working Capital (NNWC) = Cash and short-term investments + (Receivables * 75%) + (Inventory * 50%) - Total liabilities
   Fiyat = 28940
   az değer verilmiş = -774.26%
   %50-70 oranında satın alın (fiyat aralığı: -1868.87 - -2616.42), %100'den fazla yüksek fiyat
Veri

Total Liabilities/P = 0.3572
Total Liabilities/P = 138.2 / 386.93129528
Toplam Yükümlülükler/P katsayısı 0,1'den küçük olmalıdır

P/S = 2.6
P/S = Büyük harf kullanımı / Hasılat
F/S oranı 0,3 - 0,5 arasında olmalıdır.

3.4/10