Investing Port

  • Haberler
    • Telgraf
    • Экономика
    • Политика
    • Форекс
    • Фондовый рынок
    • Сырьевой рынок
    • Бизнес
    • Новости облигаций
  • Stoklamak
    • Aramak
  • Tahviller
    • Aramak
  • ETF
    • Aramak
    • Dizinler
    • Mal
    • Vadeli işlemler
  • Kripto para birimleri
  • Portfolyolar
    • Portfolyolar
    • İzleme Listesi
    • Fiyat Bildirimi
    • Portföy Oluşturma Sihirbazı
    • terminal
  • Aletler
    • Şirketlerin karşılaştırılması
    • Tahvillerin karşılaştırılması
    • ETF'lerin karşılaştırılması
    • Pazar haritası
    • Piyasa grafiği
  • Veri
    • Yatırım fikirleri
    • Temettü takvimi
    • İçeriden bilgi ticareti
    • Şirkete göre etkinlikler
    • Ekonomik takvim
    • Makro göstergeler
    • Döviz kurları
    • Finansal Sözlük
    • Site için widget'lar
  • Toplum
    • Forum
    • Bloglar
    • Gruplar
    • Sohbet
    • İlginç portföyler
    • Popüler varlıklar
    • Telgraf
    • MAX Sohbet

  • Giriş yapmak Kayıt Abonelik Bloglar
    Yardım
    • MAX Sohbet
    • Telgraf kanalı Haberler

    • Forum
    • Geri bildirim

Çevrimiçi kullanıcılar
Profil
E1631267
Profil
Abel.andre
Profil
Игорь Е.
Profil
Porti.ru
Profil
MyraJKee
Profil
9000105
  • Forum
  • Bloglar
  • Gruplar
  • Sohbet
  • Profil
  • Forum
  • Акции
  • Ростелеком
Ростелеком

Ростелеком

MOEX
RTKM
paper.types.company
Altı ay boyunca karlılık: -11.52%
Temettü getirisi: 9.5%
Sektör: Телеком
  • Genel
  • Haberler
  • Raporlama
  • Analitik
  • Promosyonlar forumu

Ростелеком

  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
5 aralık 2020 03:24
Yazar: Publisher
Ростелеком
0
134
2.7K
Yorum bırakmak için yapmanız gerekenler kayıt olmak
Yorumlar (134)
Yash2
3 aralık 08:17
https://t.me/investokrat/2350

📞 Ростелеком: высокая ставка делает больно

После 2 квартала я говорил (https://t.me/investokrat/2215), что Ростелекому становится некомфортно обслуживать долг в условиях высокой ключевой ставки. Исправить ситуацию могло бы IPO сегмента ЦОД, но оно было отложено (https://www.forbes.ru/investicii/525430-rostelekom-otlozil-ipo-svoego-oblacnogo-biznesa-iz-za-ceny-deneg) на неопределенный срок. Причина все та же: сложно продать долю без дисконта, когда деньги стоят дорого.

📊 Но, прежде чем делать окончательные выводы, давайте посмотрим на отчет за 3 квартал.

📈 Выручка выросла на 11% г/г за счет успехов цифровых сервисов, восстановивших темпы роста до 24,6% г/г по сравнению с 15,4% по итогам 6 месяцев. На 12,4% растут доходы от мобильной связи, представленной Tele2. Остальные направления (интернет, цифровое ТВ) развиваются более медленно, а фиксированная телефония продолжает отмирать.

❗️На фоне средних темпов роста выручки, OIBDA прибавила всего 1%. Расходы на персонал, маркетинг и частоты съели практически весь прирост выручки. Этот факт уже позволяет записать Ростелеком в разряд компаний, имеющих проблемы с эффективностью и не способных переложить инфляцию на потребителя (либо сделать это с большим лагом). Что не удивительно, учитывая, как ФАС бдит над ростом тарифов на связь, а также объем проектов, связанных с госконтрактом, которые имеют ограниченную маржу.

✔️ Чистый долг вырос на 26% г/г, соотношение ND/OIBDA достигло 2,1х.

❗️Чистый убыток в 6,7 млрд рублей стал закономерным результатом квартала. Рост процентных расходов на 77,2% г/г, а также разовый эффект, связанный с пересчетом налогов, не оставили шансов на положительный результат.

✔️ Капитальные вложения при этом выросли на 26% г/г, что сделало вдобавок и свободный денежный поток отрицательным.

📌 Если в прошлом квартале у инвесторов еще была надежда на IPO, то теперь картина в Ростелекоме становится совсем мрачной. При текущей ставке компания не способна обслуживать долг и капекс одновременно, оставаясь при этом прибыльной. Скорее всего, Ростелекому придется в ближайшее время заняться сокращением расходов: снизить капекс, сократить часть персонала и, возможно, отменить (или снизить) дивиденды. Поэтому, сейчас я бы держался подальше от его акций до тех пор, пока ставка не начнет снижаться, либо пока компания не внедрит действенные меры по улучшению эффективности бизнеса.
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Якутский жлоб
5 aralık 15:01
не горячись....... всё просто как фантик - дорогие акции нужны всем, дешевые - ни кому.... 🤦 просто как сама жизнь......
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
158634
25 kasım 10:58
скорее всего отливается партнерство вошедшее в капитал через теле2
бумаги у них нормально, хватит всем

нигде не видно текущей структуры акционеров
ни в отчетах ни на сайте
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Yash2
25 kasım 10:36
Что-то с утреца подумалось, а днище существует в нашем случае?
Уже 52 прокололи...

Я когда в 2022 году покупал, у меня средняя такая была!
Продал около 88.
А теперь набирать страшновато даже сейчас, учитывая долг компании и стоимость его обслуживания, которая будет только нарастать.

ПС. Может быть я стал объективнее... Два года назад я просто верил, что будет отскок - так и случилось. А теперь я думаю, а будет ли отскок, да и зачем он нужен, если компания всё равно не сможет платить нормальные дивиденды (а может быть уже и не захочет).
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Карабас-Барабас
18 kasım 11:00
НИХЕРА СЕБЕ ЗАЩИТНЫЙ АКТИВ ВАЛИТСЯ! 🤦
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
bsv_sml
12 kasım 10:00
ПАО «Ростелеком» (MOEX: RTKM, RTKMP), крупнейший в России интегрированный провайдер цифровых решений, объявляет результаты деятельности за III квартал и 9 месяцев 2024 г. по данным консолидированной отчетности по МСФО.

Основные финансовые итоги III квартала 2024 г.
- Выручка по сравнению с III кварталом 2023 г. выросла на 11%, до 193,0 млрд руб.
- Показатель OIBDA вырос на 1%, до 75,1 млрд руб.
- Рентабельность по OIBDA составила 38,9% против 42,6% в III квартале 2023 г.
- Чистый убыток составил (6,7) млрд руб. против чистой прибыли 13,6 млрд руб. в III квартале 2023 г.
- Капитальные вложения[2] выросли на 26%, до 39,5 млрд руб. (20,5% от выручки).
- FCF[3] составил (5,2) млрд руб. против 10,6 млрд руб. за III квартал 2023 г.
- Чистый долг[4], включая обязательства по аренде (АО), вырос на 12% с начала года и составил 628,8 млрд руб., или 2,1х показателя «Чистый долг, включая АО / OIBDA».

Основные финансовые итоги 9 месяцев 2024 г.
- Выручка по сравнению с 9 месяцами 2023 г. выросла на 10%, до 546,1 млрд руб.
- Показатель OIBDA вырос на 6%, до 222,3 млрд руб.
- Рентабельность по OIBDA составила 40,7% против 42,0% за 9 месяцев 2023 г.
- Чистая прибыль составила 19,3 млрд руб. против 40,5 млрд руб. за 9 месяцев 2023 г.
- Капитальные вложения выросли на 47%, до 113,4 млрд руб. (20,8% от выручки).
- FCF составил 21,5 млрд руб. против 84,2 млрд руб. за 9 месяцев 2023 г.
https://www.company.rt.ru/ir/news_calendar/d471790/
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Yash2
12 kasım 10:16
Первые убытки. И даже не мелкие.
Существенный рост чистой задолженности...

Это уже не звоночки. Это колокола...
Чрезмерная закредитованность и дурацкое развитие исключительно в долг никогда и никого до добра не доводила.
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Yash2
8 kasım 14:21
РОССИЯ-РТК/ЦОД-АКЦИОНИРОВАНИЕ
08.11.2024 14:09:13

Планирующая IPO облачная "дочка" Ростелекома преобразована в АО из ООО

Москва. 8 ноября. ИНТЕРФАКС - ООО "Центр хранения данных" (ЦХД, бренд "РТК-ЦОД", контролируется "Ростелекомом") преобразовано в АО.
Соответствующие изменения внесены в ЕГРЮЛ 7 ноября.
Ранее руководство ПАО "Ростелеком" сообщало о планах провести IPO "РТК-ЦОД", для этого рассматривалось осеннее окно. Однако в октябре президент "Ростелекома" Михаил Осеевский говорил журналистам, что из-за ситуации на рынке компания задумалась, стоит ли выводить облачный бизнес на биржу сейчас или сделать это позднее.
В рамках IPO предполагается размещение существующих акций, допэмиссия не планируется, рассказывал ранее топ-менеджер. Предполагаемый объем размещения может составить менее 10% акций - "плюс-минус". При этом "Ростелеком" не намерен снижать долю в облачной "дочке" ниже контрольной. Осеевский также отмечал, что в ходе IPO этой компании оператор планирует продать небольшой пакет, чтобы "протестировать аппетит инвесторов".
По данным ЕГРЮЛ, "Ростелеком" владеет 55,2% в ЦХД, еще 44,8% принадлежит ООО "Инвестиции в облачные технологии". Ранее последней компанией владел ВТБ, весной 2021 года он снизил долю в этом ООО до 69,4%.
По оценке iKS-Consilting, "РТК-ЦОД" по итогам 2023 года была лидером на рынке дата-центров России с 21,4 тысячи стойко-мест.
По данным на конец II квартала, количество стойко-мест в дата-центрах "Ростелекома" составляло 22,2 тысячи. Выручка "Ростелекома" в сегменте "ЦОД и облачные услуги" во II квартале выросла на 10% - до 14,3 млрд рублей.
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Дормидонт
8 kasım 14:14
шевельнулась тема айпио цода
https://www.interfax.ru/business/990799
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Чайная церемония
31 ekim 12:31
Кто знает, может у них проблемы с заменой оборудования, нужно много менять, сроки подходят, а его столько нет?
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Yash2
31 ekim 12:27
Вот уже и обычка уехала ниже 60 рупчиков...
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Карабас-Барабас
28 ekim 11:31
график безусловно хорош 🙂 по идее разворот рядом где то..
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
sarychin
28 ekim 13:17
У обычки его вообще не вижу. 😵 Видно помрет вскорости... 🤦
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Yash2
28 ekim 11:15
Ниже 60 уже можно префку присматривать к покупке.
ИМХО
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
odrakon
27 ekim 15:28
Будущее - за передачей исключительных прав эмиссии денег каждому зрелому гражданину:
https://dzen.ru/a/Zt0scX4EDn8PDiTU
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Yash2
23 ekim 18:35
Ни к 120+, ни тем более к 30 000 пока не стремится)))
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Ed
23 ekim 17:06
Зовите Берлагу/осиевского, пусть про IPO ЦОД расскажет, пора уже 😄
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Sergey_W
11 ekim 08:24
.... ну где же наши дивы!.... 🙂
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Леонид Голубков-2
27 eylül 10:05
Цены сладкие.
Вшортил.
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Леонид Голубков-2
27 eylül 08:49
Отсечку на дивы отыграли , дальше что ? - размещение акций дочернего предприятия ( поговорить одно , реально продать - вы лично купите ? ) ? - так надо знать предварительную оценку , и прикинуть что это добавит в оценку самого РТК , прежде чем мечтать о золотых горах. А должок - то копится , да при такой ставке.
Обычку я вчера под закрытие продал ( искомые 5% получил , хотя некоторые акции за тот же период дали бы мне больше , т.е. дивзадерг по сравнению с просто движением рынка я не разглядел , может потому что дивдоха невелика) , может быть поэтому обычку на последних минутах на пол- процента вверх дернули чтобы избавиться от влитого мной пакета , но и это негусто.
Цена префки с такой скромной дивдохой при нынешней доходности ОФЗ вызывает у меня удивление , прежде всего , теми , кто ее покупает.
Посижу пока на заборе , всем успехов.
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
rock-retiree (Z)
27 eylül 06:08
всех с выстраданными дивами! 🙂
которые придут около 11 октября 😎
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Дормидонт
16 eylül 15:12
выплате 6.06р. -быть!
https://www.company.rt.ru/press/news/d471381/?backurl=/press/
последний день с дивидендом - 26.09
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
ПЬЯНЫЙ ЁЖИК
22 eylül 12:48
Прошлый раз дивгэп был двойной, посмотрим на сейчас что будет
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
Дормидонт
16 eylül 10:19
16.09, госа - https://www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?E...
0
  • Şikayet etmek
    İstenmeyen e-posta Hakaret Yetişkinlere uygun içerik
  • Öncesi
  • Sonraki

İlgili Gönderiler

ММК
8 haziran 2021 10:16

Оптимальное значение коэффициента цена/балансовая стоимость, оценка = 1/10 (145.1 LTM) - это ошибка? вроде должно быть 1.95?


ИРКУТ
22 mayıs 2023 10:17

Сейчас инвесторы в ожидании того, насколько удачным получится МС-21. Вкладывать пока не решаются, а я наоборот взял акций в пакете. Я думаю, что в ближайшее время они будут только расти.


ВТБ
10 aralık 2022 02:14

Подскажите, а в связи с чем такое падение возникло в сентябре-октябре этого года? И даже сейчас график нисходящий. Есть шанс, что пойдет вверх или не рисковать?


Магнит
8 aralık 2022 02:49

Сейчас вроде хорошая точка для покупки, так как цена на спад пошла. Как думаете, лучше подождать или покупать? Даже по графику с апреля видно, что цена скорее всего в рост пойдет в ближайшие пару месяцев. Вопрос насколько только.


Группа ПИК
19 eylül 22:24

Пока есть возможность дешево


Popüler haberler

Кремль хранит молчание по поводу нового дедлайна Трампа, который Россия, скорее всего, проигнорирует — Bloomberg 6 dakika geri Кремль хранит молчание по поводу нового дедлайна Трампа, который Россия, скорее всего, проигнорирует — Bloomberg

Выручка HENDERSON за 1п 2025г выросла на 17,2% г/г до 10,78 млрд руб — операционные результаты 19 dakika geri Выручка HENDERSON за 1п 2025г выросла на 17,2% г/г до 10,78 млрд руб — операционные результаты

Мы ожидаем, что выручка Новатэк за 1П25 г. увеличится на 4% г/г, нормализованная EBITDA и чистая прибыль сократится на 4% и 6% г/г соответственно - Ренессанс Капитал 24 dakika geri Мы ожидаем, что выручка Новатэк за 1П25 г. увеличится на 4% г/г, нормализованная EBITDA и чистая прибыль сократится на 4% и 6% г/г соответственно - Ренессанс Капитал
Stoklamak
  • Stoklamak
  • Tahviller
  • ETF
  • Kripto para birimleri
Aletler
  • Portfolyolar
  • İzleme Listesi
  • Temettü takvimi
  • Yatırım fikirleri
Toplum
  • Abone
  • Telgraf
  • MAX Sohbet
  • API
  • Bloglar
Kişiler
  • Reklam
  • Kişiler
  • Geri bildirim
  • Forum
Русский
English
中国人
日本語
भारतीय
Deutsch
Español
Francés
Português
Norske
Türkçe
عربي

2025 © Investing Port
Kişiler | Reklam
Porti.ru malzemelerinin kullanımına yalnızca kaynağa aktif bir indekslenmiş bağlantı olması durumunda izin verilir.